21년 2월 구매할 가치가 있는 워렌 버핏 주식 3 개

 

투자 성공과 관련하여 Berkshire Hathaway ( NYSE : BRK.A ) ( NYSE : BRK.B ) CEO Warren Buffett의 성과를 능가하는 것은 어렵습니다 . 길고 뛰어난 경력을 쌓아온 소위 "오마하의 오라클"은 투자 성공에 대한 상당한 실적을 쌓아 왔습니다. 그가 1965 년 Berkshire Hathaway의 책임자를 맡은 이래로 회사는 연평균 20 % 이상의 성장률을 달성했으며 2019 년 말까지 수익률은 무려 2,744,062 %로 증가했습니다. 

이러한 수준의 결과로 투자자는 시장이 새로운 기준을 설정하고 있음에도 불구하고 Buffett의 예를 따르는 것보다 더 나쁠 수 있습니다. 특히 버핏이 투자하거나 관심을 갖고있는 세 종목은 인상적인 성장 전망 과 상당한 부진을 가지고있어 앞으로 시장을이기는 모든 투자를 제공합니다.

1. The Apple of Buffett's eye

워렌 버핏은 애플 ( NASDAQ : AAPL )에 대한 그의 감정을 숨기지 않았다 . iPhone 제조업체는 회사 주식 포트폴리오의 약 48 %로 Berkshire의 최대 주식 보유자입니다. Buffett의 두 인용문은 그가 Apple에 대해 어떻게 느끼는지 잘 보여줍니다. 올해 초 전설적인 투자자는 "내가 아는 세계 최고의 사업 일 것"이라고 말했다. 오마하 오라클은 또한 다음과 같이 말했습니다 : "우리는 애플 주식의 약 5 %를 매입했습니다. 100 %를 소유하고 싶습니다.  우리는 그들의 활동의 경제성을 매우 좋아합니다. 우리는 경영진과 그들이 생각하는 방식을 좋아한다. 

시가 총액이 2 조 3,300 억 달러에 달하는 Apple은 역사상 가장 큰 미국 상장 기업이지만 Apple의 성장에 제동을 걸지는 않았습니다. 의 경우 2021 회계 연도 첫 분기 새로운 모든 시간 기록을 모두 - (2020년 12월 26일 종료),이 회사는 주당 이익은 35 % 증가한 반면, 전년 대비 올해 21 % 성장 수익을보고했다. 그것들이 유일한 새로운 벤치 마크는 아닙니다. Apple은 iPhone, 웨어러블 및 서비스에 대한 새로운 매출 기록을 세웠습니다. 

그것은 시작에 불과할 수 있습니다. Wedbush 분석가 Dan Ives는 수요일에 Cook & Co. 라는 제목의 메모를 고객에게 썼습니다. iPhone Supercycle Thesis가 단순히 과대 광고가 아니라 현실임을 증명했습니다 . 아이브스는 분기 별 결과를 "턱 드롭퍼 (jaw dropper)"라고 불렀는데, 이는 전년 대비 24 % 성장한 서비스 부문이 향후 몇 년 동안 애플에게 1 조 달러 규모의 사업이 될 것임을 시사합니다. 그는 또한 회사가 내년에 3 조 달러의 시가 총액을 달성 할 수있을 것이라고 믿으며 향후 12 개월 동안 27 %의 이익을 시사합니다. 애플이 2020 년에 80 % 이상 상승했다는 점을 고려하면 나쁘지 않습니다.

2. Buffett's head is in the clouds

"不怕慢, 只怕站" (부파만 즈파짠)  "천천히 가는 것을 두려워마라. 다만 가만히 서 있는 것을 두려워하라." -중국속담

Amazon ( NASDAQ : AMZN )은 오랫동안 오마하의 레이더의 포착된 회사이자만, 버핏은 인터뷰에서 "저는 [아마존]의 팬이고, 매수하지 않은 멍청이였습니다."라고 유명하게 말했습니다. Buffett의 자금 관리자 인 Todd Combs 또는 Ted Weschler 중 한 명이 결국 문제를 해결하고 회사 지분을 매입했습니다.

아마존이 일반적인 버핏 주식의 모든 주식들을 선택하지 않을 수도 있지만 그렇다고 버핏이 경이로운 사업이라고 생각하지 않는다는 의미는 아닙니다. 아마존은 "내가 꿈꿔 왔던 일을 훨씬 능가했다. 내가 정말로 할 수 있었다고 느꼈다면 오래전에 매수 했어야했다"고 버핏은 말했다. "나는 그것이 잠재력이 있다는 것을 전혀 몰랐다. 나는 그 기회를 날려 버렸다." 

 1 조 6 천억 달러에 달하는 Amazon은 미국에서 세 번째로 큰 상장 기업이며 전자 상거래와 클라우드 컴퓨팅 모두에서 업계 선두 주자입니다.  추정치는 다양하지만 eMarketer가 수집 한 데이터에 따르면 아마존은 작년에 미국에서 거의 39 %의 디지털 판매를 통제했습니다. 이 리드는 2021 년에 훨씬 더 확장되어 거의 40 %에이를 것으로 예상됩니다. 고객 이 계속해서 더 많은 것을 찾을 수 있도록하는 것은 회사의 동급 최강의 주문 처리 및 배송 네트워크입니다 . 

2020 년 첫 9 개월 동안 총 매출은 전년 대비 35 % 증가한 반면 주당 순이익은 62 % 증가했습니다. 전자 상거래 운영만큼 인상적이지만 비용을 지불하는 것은 클라우드 컴퓨팅 입니다. Amazon Web Services (AWS)는 여전히 클라우드 컴퓨팅 분야에서 확실한 리더로 시장 점유율이 33 %로, Synergy Research Group의 추정에 따르면 다음 3 개 경쟁 업체를 합친 것보다 많습니다. 

클라우드는 또한 아마존에서 가장 수익성이 높은 비즈니스입니다. AWS는 2020 년 첫 9 개월 동안 Amazon 매출의 12 %를 창출했지만 회사 영업 수입의 62 %를 창출했습니다. 이 사업은 또한 전년 대비 30 % 증가한 인상적인 성장을 계속했습니다. 두 가지 성장 산업 에서 시장을 선도하는 위치를 감안할 때 Amazon이 Buffett의 포트폴리오에 포함 된 것은 당연한 일입니다.


3. Show me the money ( VISA ) 

업계를 지배하는 3 가지 기업 중 세 번째는 Visa ( NYSE : V ) 입니다. 거대한 지불업자인 비자은 미국 신용 카드 네트워크 구매량의 절반 이상을 책임지고 있다 . 지난 1 년 동안 만연한 경제적 불확실성을 감안할 때, 투자자들은 Visa가 지불 처리 분야에서 확실한 기불시장에서 업계 리더이지만 대출 기관이 아니라는 사실을 알고 안전했습니다. 장기적인 대유행 관련 회복의 가능성이 높아지면서 Visa는 엄청난 이점을 얻었습니다. 

Visa의 사업이 전염병에 직면하여 일시적인 좌절을 겪었다는 것은 의심의 여지가 없습니다. 회계 연도 1 분기 (2020 년 12 월 31 일 종료) 동안 순수익은 전년 대비 6 % 감소했지만 4 분기에 겪은 17 % 감소보다 훨씬 개선되었습니다. Visa의 순이익은 1 분기에 4 % 감소했지만 4 분기에 경험 한 25 % 감소에 비해 크게 개선되었습니다. 이것은 경제 성장이 본격적으로 돌아 오면 Visa가 수익 및 이익 성장을 주도 할 것임을 보여줍니다. 

Visa는 전자 상거래 및 비접촉 결제와 같은 성장 영역에 집중하여 전염병이 계속됨에 따라 전체 결제 량을 늘릴 수 있습니다. Visa의 운영 성과 지표를 검토 할 때 카드 부재 (여행 제외)는 지속적으로 가장 성공적인 거래량 범주였습니다. 따라서 전자 상거래 서비스를 확대하는 것은 특히 이미 볼륨 증가를 경험하고있는 직불 카드의 볼륨을 늘리는 방법이 될 수 있습니다. 

한편, Visa의 신용 지 불량은 전염병으로 인한 부채 발생에 대한 두려움으로 인해 감소한 것으로 보입니다. 신용 결제 금액은 Visa의 2021 년 1 분기에 일정한 통화 기준으로 전년 대비 6 % 감소했습니다. 이는 연간 거래량이 9 % 감소했던 이전 분기에 비해 개선되었지만 여전히  신용 카드에 반대 되는 유행성 지출 추세를 대표  합니다. 대유행의 영향이 얼마나 오래 지속 될지 알 수 없기 때문에 Visa가 긍정적 인 신용 규모 증가를보기까지 다소 시간이 걸릴 수 있습니다.

더 멀리 내다 보면, 특히 전 세계의 개발 도상국 시장으로 더 나아 가기 때문에 앞으로의 길은 멀다. Visa는 여전히 연간 21 조 달러에 달하는 잉여현금흐름이 확보되어 있고 전 세계적으로 지불 계좌없이 거의 20 억 명의 성인이 구매되고 있다고 추정합니다. 그것은 따기에 잘 익은 과일이 매우 낮게 나무에 매달린 과일일 정도로 성장이 기대가 됩니다. 


<참고: 3 Warren Buffett Stocks Worth Buying Now> 
<참고 : Visa's fiscal Q1 2021 was uplifted by debit spending, and it might be the key to ongoing growth during the pandemic>